Оценка рисков курсовая

Курсовая работа. Анализ и оценка рисков инвестиционных проектов на примере ООО. Оценка рисков инвестиционного проекта предприятия и рекомендации по. Тип: курсовая работа Добавлен 22 апреля Похожие работы 15 мар.

Расчет одного прогнозного варианта сценария реализации проекта Расчет множества случайных вариантов сценариев реализации проекта Результат Единственное значение интегрального показателя эффективности проекта Распределение вероятностей интегрального показателя эффективности проекта Метод Монте-Карло, будучи одним из наиболее сложных методов количественного анализа рисков, преодолевает недостатки анализа чувствительности и анализа сценариев. Благодаря уникальному математическому аппарату предлагаемый подход к определению экономической эффективности инвестиционной деятельности можно охарактеризовать как инновационный. Первоначальный уровень инвестиционного риска определяется по формуле: Оптимальная сумма покрытия потерь риска за весь расчетный период T. Экономический смысл формулы заключается в том, что величина потерь от реализации рисковых событий, возникающих под воздействием факторов, не должна превышать оптимальную сумму покрытия.

Анализ рисков в деятельности предприятия на примере ОАО "Галантус"

Он имеет особое значение при финансировании достаточно крупных инвестиционных проектов в строительной индустрии и в большинстве случаев может быть покрыт гарантией завершения. Данный риск может возникнуть при следующих обстоятельствах: расхождений в планируемых и фактических затратах на реализацию проекта.

Причем, подобные расхождения не всегда являются результатом ошибки в расчетах, а могут проистекать из изменений экономической среды проекта изменение налоговой, ценовой, таможенной или банковской политики и т. При возникновении подобной ситуации дальнейшее финансирование осуществляется кредиторами при условии принятия инициатором проекта дополнительных обязательств по покрытию непредвиденных расходов; финансовой несостоятельности банкротства исполнителей проекта; ограничения обязательств заемщика гарантией завершения проекта в срок.

При наиболее благоприятном стечении обстоятельств устойчивая общность интересов участников проекта, высокая прибыльность, приемлемые коэффициенты защиты, надежная технология, отсутствие высоких технических или политических рисков и т. В этом случае кредиторам достаточно получения обязательств покрытия превышения прогнозируемых затрат фактическими посредством увеличения вложений в акции заказчиками или за счет резервного кредита.

Производственные риски: Это риски, связанные с эксплуатацией производственных мощностей. Источниками возникновения подобных рисков являются следующие проблемы: экономические проблемы, которые обусловлены плохим обеспечением предприятия, а также ростом издержек производства. Уменьшить влияние данного фактора на проект можно детальными расчетами и качественным прогнозированием реализации проекта, учитывающими возможный рост издержек производства; технические проблемы, возникающие из-за некачественного инжиниринга, недостаточной квалификации персонала, а также возникшим несоответствием реализованного проекта выдвигаемым к построенному объекту требованиям.

Риски реализации: Речь идет о рисках стратегии маркетинга и стабильности продаж строительных материалов, то есть рисках, которые связаны с рынком.

Среди причин возникновения данных рисков отметим следующие: ошибочная оценка сегментации и объема рынка; несоответствие строительных материалов современным требованиям рынка, а также моральное устаревание выпускаемой продукции; снижение рыночных цен на подобную продукцию; недостаточная квалификация команды менеджеров, планируемой и реализуемой задачи по развитию проекта на стадии функционирования.

Названные выше причины влияют на возможности реализации выпускаемой продукции. Политико-экономические риски: Данные риски возникают при нестабильной политико-экономической ситуации в стране, где реализуется проект, направленный на повышение экономического потенциала предприятия.

Многие проекты показывают, что основным риском является риск политико-экономический. Определяется он, прежде всего, следующими составляющими: риск резкого изменения внутреннего валютного курса.

Противодействовать этому риску возможно посредством проведения соответствующей ценовой политики, при которой цены на реализуемую продукцию будут привязаны к курсу какой-либо твердой валюты, а также наличию возможности оперативной корректировки цен на продукцию; риск снижения платежеспособного спроса в результате снижения доходов населения.

Данный риск значителен и очевидных прямых способов его уменьшения не существует. Предполагается, что будет возможно стабилизировать показатели прибыльности или, по крайней мере, не допустить их обвального падения до уровня, когда предприятие встанет на грань банкротства.

Для этого необходимо грамотно манипулировать качеством и количеством выпускаемой продукции а значит, и расходами , применять ценовую дискриминацию для повышения уровня сборов, оперативно перепрофилировать производство; налоговый риск. Большинство проектов демонстрируют удовлетворительные показатели кредитной привлекательности только в том случае, если они пользуются в период до полного расчета по кредитам большими налоговыми льготами, которые предусматривают освобождение от уплаты всех местных налогов.

Очевидно, что смена руководства города или страны может привести к пересмотру налоговых льгот, что может повлечь за собой существенное изменение определенных ранее условий кредита. Значительно снизить, а иногда и полностью избежать, данный риск можно только в том случае, если рассчитывать проект и принимать решение об участии в финансировании на данных, которые не учитывают каких-либо налоговых льгот. Конечно, при таком подходе немного проектов будет финансироваться инвесторами.

Поэтому оптимальным вариантом расчета проекта для принятия инвесторами решения об участии можно рассматривать тот, который учитывает изменение налогообложения в сторону увеличения и показывает тот максимум налоговых сборов, которые выдерживает проект без отрицательных последствий. Количественный и качественный анализ. Планирование риска на основе анализа отчетности Планирование риска является важнейшей составляющей общей системы управления риском. Она представляет собой процесс определения количественным или качественным способом величины степени риска.

Один из способов планирования степени риска - планирование риска на основе финансового анализа. Количественная оценка риска позволяет получить наиболее точные решения. Однако осуществление количественной оценки встречает и наибольшие трудности, связанные с тем, что для количественной оценки рисков нужна соответствующая исходная информация. В России рынок информационных услуг развит пока очень слабо и, зачастую, трудно получить фактические данные, которые надо собирать и обрабатывать.

Из-за этих трудностей, связанными с недостатком информации, времени, а иногда и с невозможностью проведения данного расчета из-за отсутствия необходимых данных, относительная оценка риска на основе анализа финансового состояния предприятия представляет сегодня особый интерес.

Это один из самых доступных методов оценки риска, как для предпринимателя-владельца фирмы, так и для его партнеров. Оценку финансового положения предприятия следует осуществлять, основываясь на главных документах финансовой отчетности, таких, как бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках.

Оценку риска на основе анализа финансового состояния фирмы можно провести в два этапа: исследование результативных критериев деятельности предприятия и анализ на основе специальных коэффициентов. Этап первый. Результативные критерии - это основные итоговые показатели деятельности фирмы, такие, как оборот или объем продаж, сумма активов и ликвидность.

Активы фирмы удобнее анализировать на основе балансового отчета фирмы: можно сказать о том, что стоимость всех активов организации в году составила ,5тыс. В году произошло довольно ощутимое уменьшение на ,5 тыс.

На данные уменьшения повлиял рост оборотных активов предприятия, которые увеличились в году по сравнению с годом на ,5 тыс. Что касается внеоборотных активов, которые составляют только основные средства, то их стоимость осталась почти на прежнем уровне в году она составила тыс.

Также основные средства предприятие арендует, что показано на забалансовом счёте. Вероятность возникновения имущественного риска организации невысока, так как всё имущество предприятия и арендованное им охраняется, перенапряжения технической и технологической систем не наблюдаются. В году по сравнению с годом на предприятии происходит снижение запасов сырья, материалов и других аналогичных ценностей , что является отрицательной тенденцией.

У предприятия возникает большая вероятность риска материальных потерь. Уменьшение составило тыс. Снижение запасов - признак недостаточности у предприятия источников их формирования собственных, долгосрочных и краткосрочных.

Она составляет по результатам , и годов соответственно тыс. Величина собственного капитала отрицательна и составляет: в году тыс. Это происходит за счёт средств чистой прибыли, полученной по результатам деятельности.

Величина рабочего капитала разница между величиной оборотных средств и величиной краткосрочных обязательств в году составила тыс. Следовательно, оборотные активы не покрывают текущие обязательства. Но темпы роста собственного капитала не превышают темпов роста заёмного капитала, что говорит о не совсем стабильной финансовой ситуации. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В году ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной, так как наиболее срочные обязательства достаточно превышают наиболее ликвидные активы. Ситуация в году остаётся почти неизменной. На конец года разница продолжает увеличиваться. Хоть этот недостаток средств и компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.

В году недостаток средств в первой группе активов продолжает увеличиваться по сравнению с наиболее срочными обязательствами.

Быстрореализуемые активы продолжают расти, так как растёт краткосрочная дебиторская задолженность. Также постоянные пассивы продолжают увеличиваться по сравнению с труднореализуемыми активами.

ПОСМОТРИТЕ ВИДЕО ПО ТЕМЕ: Методы управления рисками информационной безопасности в информационных сетях

КУРСОВАЯ РАБОТА. По дисциплине «Предпринимательство». На тему: « Анализ методов оценки рисков в предпринимательской деятельности». Курсовая работа по дисциплине «Экономика предприятия». Тема: Оценка и анализ рисков на предприятии. Тобольск Введение.

Наибольшую прибыль, как правило, приносят рыночные операции с повышенным риском. Однако во всем нужна мера. Риск обязательно должен быть рассчитан до максимально допустимого предела. Менеджер призван предусматривать дополнительные возможности для смягчения крутых поворотов на рынке. Главная цель менеджмента, добиться, чтобы при самом худшем раскладе речь могла идти только о некотором уменьшении прибыли, но ни в коем случае не стоял вопрос о банкротстве. Поэтому особенное внимание уделяется постоянному совершенствованию управления риском — риск-менеджменту. При рыночной экономике производители, продавцы, покупатели действуют в условиях конкуренции самостоятельно, то есть на свой страх и риск. Их финансовое будущее поэтому является непредсказуемым и мало прогнозируемым. Риск-менеджмент представляет систему оценки риска, управления риском и финансовыми отношениями, возникающими в процессе бизнеса. Риском можно управлять, используя разнообразные меры, позволяющие в определенной степени прогнозировать наступление рискового события и вовремя принимать меры к снижению степени риска.

Лимитирование Источник: [составлено автором].

Понятие риска в финансовом анализе. Классификация общего риска инвестиционного проекта по различным признакам.

Курсовая работа: Оценка рисков с помощью методов качественного и количественного анализа рисков

К приоритетным проблемам относятся вопросы теории, методологии и практики принятия управленческих решений в условиях риска и неопределенности. Риск - это опасность! Риск - это возможное в будущем качественное или количественное ухудшение состояния какого-либо объекта. В экономической литературе обычно отталкиваются именно от этих понятий. Угрозы проявления ущерба при этом характеризуются необязательностью негативного воздействия, неопределенностью параметров и последствий таких как время, сила проявления, размер ущерба. Данные неопределенности обусловлены незнанием законом, нехваткой информации и отсутствием навыков управлением экономическими рисками недостаточной квалификацией управленческого персонала.

Курсовая работа на тему: «Управление рисками на предприятии»

Статьи, учебные и научные материалы, справочники, персоналии, организации. Понятие характеристика и определение риска классификация рисков виды социальных рисков. Специфика социальных рисков, их основные виды в современной России. The script encountered an error and will be aborted. To view extended error messages, enable this feature in. Курсовых работ. Вы думаете это шутка? Нет, это - реальность!

Многие решения в предпринимательской деятельности приходится принимать в условиях неопределенности, когда необходимо выбирать направление действий из нескольких возможных вариантов, осуществление которых сложно предсказать.

Он имеет особое значение при финансировании достаточно крупных инвестиционных проектов в строительной индустрии и в большинстве случаев может быть покрыт гарантией завершения. Данный риск может возникнуть при следующих обстоятельствах: расхождений в планируемых и фактических затратах на реализацию проекта. Причем, подобные расхождения не всегда являются результатом ошибки в расчетах, а могут проистекать из изменений экономической среды проекта изменение налоговой, ценовой, таможенной или банковской политики и т.

Оценка и анализ рисков на предприятии

.

Курсовая работа по теме "Финансовые риски "

.

.

.

.

.

ВИДЕО ПО ТЕМЕ: Краткий курс по количественной оценке рисков - Константин Дождиков, директор, РОСНАНО
Похожие публикации